道指抹去逾210點漲幅轉跌 美元重回兩周高位

美國9月PPI通脹超預期，美聯儲會議紀要鷹派支持繼續加息至限制增長水平，標普500指數和納指連跌六日，與芯片股齊創兩年低位，道指抹去逾210點漲幅轉跌，美元重回兩周高位。紀要顯示有官員支持鴿派調整加息步伐，美債收益率轉跌至日低，長期英債收益率創二十年新高后回吐多數升幅。油價連續三天均跌2%，美政府考慮全面禁止俄羅斯鋁材，倫鋁一度漲超7%。

【美股】標普500指數收跌近12點，跌幅0.33%，報3577.03點。道指收跌超28點，跌幅0.10%，報29210.85點。納指收跌逾9點，跌幅0.09%，報10417.10點。納指100微跌，羅素2000小盤股跌0.30%。標普11個板塊多數收跌，公用事業跌3.4%領跌，房地產跌1.4%，工業和原材料跌超0.8%，可選消費則漲超0.2%，日用消費品漲約0.5%，能源板塊漲超0.7%。明星科技股中，Meta(META.US)跌近1%至2018年12月來最低，亞馬遜(AMZN.US)漲0.6%，奈飛(NFLX.US)漲3%，蘋果(AAPL.US)轉跌0.5%，Alphabet(GOOGL.US)漲0.4%，微軟(MSFT.US)漲0.2%，特斯拉(TSLA.US)漲0.3%。芯片股同樣漲跌不一。費城半導體指數跌近1%并失守2200點，刷新兩年低位。英特爾(INTC.US)漲超1%，從2014年5月來新低反彈。AMD(AMD.US)轉漲0.4%，英偉達(NVDA.US)跌0.7%再創2020年8月來新低，科磊(KLAC.US)跌超2%，臺積電(TSM.US)反彈1%。Moderna(MRNA.US)最高漲超17%，收漲超8%至一個月高位。默克公司(MRK.US)漲0.7%后轉跌。百事可樂(PEP.US)漲超4%至一個月高位，可口可樂(KO.US)和星座品牌(STZ.US)等必需消費品板塊個股盤初均上漲，挪威郵輪(NCLH.US)漲超11%，嘉年華(CCL.US)和皇家加勒比郵輪(RCL.US)均漲超10%。

【歐股】德國DAX30指數跌0.31%，英國富時100指數跌0.93%，法國CAC40指數跌0.09%，歐洲斯托克50指數跌0.22%。

【亞太股市】日經225指數跌0.02%，韓國KOSPI指數漲0.51%，新加坡海峽時報指數跌0.70%，越南VN30指數漲2.84%，印度尼西亞雅加達綜合指數跌0.43%，泰國SET指數跌0.12%，印度孟買30指數漲0.87%。

【外匯】衡量兌六種主要貨幣的一籃子美元指數DXY最高漲0.3%并站穩113上方，收復9月28日以來的近半跌幅，連漲六日并交投近兩周高位。

【加密貨幣】市值最大的龍頭比特幣保持1.9萬美元上方，第二大的以太坊漲1%并上逼1300美元。

【黃金】美元走強施壓黃金，COMEX 12月黃金期貨收跌0.5%，報1677.50美元/盎司，重回9月30日以來的一周多低位。

【原油】WTI 11月原油期貨收跌2.08美元，跌幅2.33%，報87.27美元/桶。布倫特12月原油期貨收跌1.84美元，跌幅1.95%，報92.45美元/桶。

【基礎金屬】倫敦金屬漲跌不一。LME期銅跌0.7%仍站穩7500美元上方，LME期鋅跌0.7%并下逼2900美元，LME期錫跌超2%并失守2萬美元。但LME期鋁漲超3%并站上2300美元，收復10月7日來跌幅，日高較日低大幅反彈160美元;LME期鉛漲0.7%并站穩2000美元上方，LME期鎳漲1%并站穩2.2萬美元上方。

【宏觀消息】

美聯儲會議紀要顯示11月和12月或將繼續加息。美聯儲發布了9月的聯邦公開市場委員會(FOMC)會議紀要。根據會議紀要公布的內容，美聯儲很可能在11月和12月的會議上分別加息75個基點和50個基點。市場參與者普遍預計，12月后加息的步伐將進一步放緩，2023年上半年基金利率將達到峰值。聯邦公開市場委員會9月決定將聯邦基金利率的目標范圍提高至3%至3.25%之間，并預計將繼續適當提高基金利率。此外，委員會將繼續減少其持有的國債、機構債務和機構抵押貸款支持證券。

歐盟能源部長非正式會議仍未能就天然氣限價達成一致。歐盟能源部長非正式會議在捷克舉行，與會各方普遍同意從2023年夏天之前開始聯合采購天然氣并推動節能。但在天然氣限價方面，無論是對俄羅斯進口天然氣限價還是對用于發電的天然氣限價，各國依然分歧嚴重，未能達成一致。負責能源事務的歐盟委員卡德麗·西姆松在會后舉行的新聞發布會上表示，聯合采購天然氣可以有效避免成員國之間因競爭而抬高氣價，且批量采購也可爭取到優惠價格。捷克工貿部長西克拉承認，在應對能源危機方面，各成員國條件不同，規則和利益也不同。他表示，能源市場多年來一直運作良好，現在如干預市場，不僅需在政治上達成一致，還需要采取“有效且無害的”措施。

能制裁的不多了 美國據稱考慮禁止進口俄羅斯鋁 倫鋁一度大漲7%。拜登政府正在考慮全面進口俄羅斯鋁，作為對近期俄烏局勢升級的回應。此前，由于鋁廣泛應用于汽車、電子產品以及摩天大樓等各個領域，西方并未將俄羅斯鋁納入制裁范圍。受此消息影響，倫鋁一度大漲7%。白宮正在考慮三種選擇：一是完全禁止俄羅斯鋁，二是將關稅提高到懲罰性水平，三是制裁俄羅斯鋁業聯合公司。此舉將對全球鋁市場產生廣泛的影響，包括美國在內的消費國可能需要匆忙尋找替代品。

經濟不確定性增加 OPEC大幅下調全球石油需求前景。石油輸出國組織OPEC在其月度報告中下調了2022年世界石油需求增長預期，這是自4月以來的第四次。OPEC還下調了明年石油增長預期，原因是高通脹和經濟放緩等因素。OPEC月報顯示，預計2022年全球原油需求增速預期為264萬桶/日，此前為310萬桶/日;預計2023年全球原油需求增速預期為234萬桶/日，較此前預期減少36萬桶，至1.0202億桶。OPEC在報告中稱：“全球經濟已進入一個不確定性增加、挑戰增加的時期，通脹水平持續高企，主要央行收緊貨幣政策，許多地區主權債務水平高企，并且供應鏈問題仍會持續”。需求前景的下降為OPEC+上周減產提供了理由，OPEC+上周宣布減產200萬桶/日，以穩定油價，本次減產規模創2020年以來之最。

8萬億韓元購買企業債券，韓國救市計劃細節出爐!除了股市穩定基金外，韓國還在研究禁止賣空的方案。面對股匯債三殺、金融市場陷入混亂的風險，韓國果斷選擇救市。在韓國央行宣布大幅加息后，韓國金融服務委員會緊接著出臺了救市計劃，準備啟動股市穩定基金，把企業債券支援計劃擴大到8萬億韓元，并計劃在匯市方面給予流動性支持，以穩定國內金融市場。根據聲明，韓國將在目前的6萬億韓元支持計劃的基礎上，額外花2萬億韓元用于購買低評級公司債券和商業票據，以加強對弱勢公司的支持。這樣一來，該韓元支持計劃擴大至8萬億韓元。

美國財長耶倫：擔心美債市場因缺乏流動性而崩潰。耶倫稱，財政部正在努力支撐美國國債市場，當前問題的核心是，從事美國國債交易的做市商的資產負債表能力并沒有擴大多少，而美債的整體供應量卻在攀升。10月12日周三，美國財政部長耶倫表示，財政部正在努力支撐美國國債市場，她擔心美國國債交易可能出現崩潰。她在IMF的年度財長與央行行長會議上稱：我們擔心美國國債市場缺乏足夠的流動性。耶倫指出，從事美國國債交易的做市商的資產負債表能力并沒有擴大多少，而美國國債的整體供應量卻在攀升。

【個股消息】

亞馬遜(AMZN.US)將首次在一年內第二次舉辦會員日大促活動。本周亞馬遜將首次在一年內第二次舉辦“會員日”大促活動，以提振其電商平臺的銷售額，扭轉銷售滑坡的局面。亞馬遜目前希望在一個飽和的市場中招募Prime會員服務的新用戶，同時提升會員服務對現有用戶的價值。在全球一些市場，亞馬遜會員服務的價格今年上漲了超過40%。

微軟(MSFT.US)秋季發布會：5G版Surface Pro亮相 加深與蘋果(AAPL.US)生態融合。微軟舉行秋季新品發布會，按照慣例更新了兩款Surface筆記本以及28英寸Surface Studio，同時披露了Windows 11操作系統的最新特性。軟件層面，微軟披露了多項Windows 11系統的新特性，包括全局層面的音/視頻字幕生成，以及與蘋果生態的進一步融合。微軟介紹稱，在后續的更新中，用戶能夠在“照片”應用中直接訪問iCloud 照片，此外Apple Music和Apple TV應用也將進入微軟應用商店。再加上Windows 11原本就支持運行安卓應用，電腦與各類手機之間的聯系也將變得更加密切。

寒氣逼人!美國芯片大廠也扛不住了，數千員工可能被裁。英特爾(INTC.US)計劃大幅裁員，可能波及數千人，以降低成本、應對個人電腦需求萎縮。據報道，英特爾最早本月宣布裁員，可能在其27日發布第三季度財務報告的同一天。截至7月，英特爾有11.37萬員工。英特爾銷售和營銷等部分部門裁員比例可能達大約20%。英特爾主營的個人電腦處理器業務正面臨需求急劇下滑。這家公司7月警告，其2022年銷售額將比先前預期低大約110億美元。華爾街分析師預測，英特爾第三季度營收將減少大約15%。

Moderna(MRNA.US)將與默沙東(MRK.US)聯合開發癌癥疫苗。Moderna將與默沙東聯合開發癌癥疫苗MRNA-4157/V940。Moderna表示，目前正在評估mRNA-4157/V940與默沙東重磅抗癌藥物Keytruda的聯合進行評估，在一項名為KEYNOTE-942的2期試驗中，作為高危黑色素瘤患者的輔助治療。據了解，根據最初于2016年簽署并于2018年修訂的協議，默沙東將向Moderna支付2.5億美元，以行使其對包括mRNA-4157/V940在內的PCV選擇權，并將在開發和商業化方面進行合作。此外，Moderna表示，默沙東將在2022年第三季度報銷這筆款項，并將其計入非公認會計準則(non-GAAP)業績中。最后，在全球合作下，這兩家公司將平分成本和利潤。

陷破產傳聞的瑞信(CS.US)禍不單行! 涉嫌隱瞞資產面臨美國國稅局調查。瑞信股價再度走弱，此前有消息稱，美國當局正在調查該銀行是否幫助客戶隱瞞資產。瑞信股價在瑞士蘇黎世股市一度下跌5%，在美股盤前一度由漲轉跌。該行可能面臨新的法律風險的悲觀前景，加劇了外界對其將于本月晚些時候宣布的關鍵戰略調整的緊張情緒。據媒體報道，美國司法部正在調查這家瑞士銀行是否幫助了美國賬戶持有人，尤其是持有南美護照的美國賬戶持有人，這些賬戶持有人可能沒有向美國國稅局披露價值達到數億美元的資產。

【大行評級】

美銀：予英特爾(INTC.US)“跑輸大盤”評級 即使裁員20%仍面臨多個挑戰

花旗：五大理由看好蘋果(AAPL.US) 維持“買入”評級

富國銀行：行業未受衰退影響 預計家得寶(HD.US)等公司將實現穩健盈利

Bernstein：Snowflake(SNOW.US)技術壁壘薄弱 業績堪憂

關鍵詞： 道指抹去逾210點漲幅轉跌 美元重回兩周高位 美聯儲加息 長期英債收益率