半導(dǎo)體及元件指數(shù)繼續(xù)上漲 供需失衡或持續(xù)到2022年

隨著上游原材料成本持續(xù)上漲，半導(dǎo)體新一輪漲價(jià)潮來臨，機(jī)構(gòu)稱，全球市場(chǎng)供需失衡的情況可能會(huì)持續(xù)到2022年。5月18日，同花順半導(dǎo)體及元件指數(shù)繼續(xù)上漲，收漲0.43%。

5月17日，全球半導(dǎo)體巨頭意法半導(dǎo)體發(fā)布漲價(jià)函稱，當(dāng)前的半導(dǎo)體短缺危機(jī)依然很嚴(yán)重，公司在滿足訂單方面仍面臨重大挑戰(zhàn)，尤其是材料成本進(jìn)一步上升，公司將于6月1日起對(duì)全線產(chǎn)品進(jìn)行漲價(jià)。無獨(dú)有偶，因成本持續(xù)上漲，臺(tái)系MCU(微控制器)廠商盛群自4月1日統(tǒng)一調(diào)漲報(bào)價(jià)15%后，將在8月調(diào)漲第二波，此前盛群發(fā)布通知稱，暫停接2022年訂單。據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，2021年二季度以來，已有超30家半導(dǎo)體公司發(fā)布“調(diào)價(jià)函”，漲價(jià)幅度在10%-30%之間，而漲價(jià)緣由大多與上游原材料成本持續(xù)上漲有關(guān)。

上游晶圓代工企業(yè)方面，從4月份開始，包括聯(lián)電、中芯國(guó)際等公司均已將晶圓代工價(jià)格提高。Counterpoint預(yù)測(cè)稱，多個(gè)行業(yè)的半導(dǎo)體需求旺盛，供需失衡的局面將持續(xù)，至2022年時(shí)芯片價(jià)格將再漲至少10%-20%。業(yè)內(nèi)人士稱，今年以來，在半導(dǎo)體行業(yè)整體缺貨的背景下，不少企業(yè)趁機(jī)瘋狂備貨、囤貨，也加大了行業(yè)緊缺現(xiàn)象。

在缺貨漲價(jià)潮的持續(xù)影響下，行業(yè)整體業(yè)績(jī)表現(xiàn)突出。光大證券研報(bào)顯示，在發(fā)布2020年年報(bào)的電子全行業(yè)381家公司中，半導(dǎo)體行業(yè)收入同比增長(zhǎng)19.6%，歸母凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)73.4%。在半導(dǎo)體板塊已披露2021年中報(bào)業(yè)績(jī)預(yù)告的17家企業(yè)中，12家企業(yè)業(yè)績(jī)預(yù)喜，立昂微、紫光國(guó)微等企業(yè)凈利潤(rùn)增速同比均超100%。

中信建投認(rèn)為，半導(dǎo)體板塊高景氣度將繼續(xù)維持，全球芯片市場(chǎng)供需失衡的情況或持續(xù)到2022年，相關(guān)設(shè)備、材料、晶圓供應(yīng)商等供應(yīng)鏈也會(huì)受惠。中金公司表示，在國(guó)產(chǎn)替代趨勢(shì)下，國(guó)內(nèi)晶圓、封測(cè)、設(shè)備廠商有望迎來快速發(fā)展。